本報記者 任世碧

    8月份以來，新能源汽車板塊表現活躍，其整體上漲2.35%，跑贏上證指數（期間累計漲0.75%）。其中，100只概念股期間累計漲幅超10%，力星股份、德宏股份、英威騰、珠海冠宇等4只概念股期間累計漲幅均超50%，表現搶眼。

    近期，支持新能源汽車領域發展的政策利好頻出，對板塊上漲提供支撐。8月18日，國務院常務會議決定延續實施新能源汽車免征車購稅等政策，將已兩次延期實施、今年底到期的免征新能源汽車購置稅政策，再延期實施至明年底，預計新增免稅1000億元。

    據海南省政府網8月22日消息，海南省人民政府近日印發《海南省碳達峰實施方案》提出，到2025年，公共服務領域和社會運營領域新增和更換車輛使用清潔能源比例達100%；到2030年，全島全面禁止銷售燃油汽車；除特殊用途外，全省公共服務領域、社會運營領域車輛全面實現清潔能源化，私人用車領域新增和更換新能源汽車占比達100%。

    在政策大力支持下，新能源汽車市場需求持續上升。8月19日，乘聯會公布數據顯示，7月份新能源汽車市場零售48.6萬輛，同比增長117.3%，滲透率為26.7%；8月份新能源汽車零售銷量預計52.0萬輛，同比增長108.3%，環比增長7.0%，滲透率27.7%。

    對此，川財證券首席經濟學家、研究所所長陳靂在接受《證券日報》記者采訪時表示，受利好政策刺激的影響，7月份國內新能源汽車產銷同比均實現翻番。短期看，國內新能源汽車恢復高景氣度，電池端原材料價格影響向下游傳導，疊加下半年材料成本下降，板塊有望迎來量利修復。長期來看，新能源汽車產業有望繼續保持高增長勢頭，全球能源政策共振將推動新能源汽車進入加速滲透階段，行業有望保持穩定發展。

    可以看到，新能源汽車板塊上市公司盈利持續改善。同花順數據顯示，在567家新能源汽車板塊上市公司中，264家公司今年一季度實現歸母凈利潤同比增長，占比近五成。截至8月22日收盤，已有146家新能源汽車板塊上市公司披露了2022年上半年業績，83家公司今年上半年實現歸母凈利潤同比增長，占比近六成。其中，26家公司報告期內實現歸母凈利潤同比翻番。

    被視為“聰明錢”的QFII也提前布局部分新能源汽車概念股。同花順數據顯示，截至今年二季度末，有21只新能源汽車概念股獲QFII重倉持有，躋身前十大股東或流通股東，合計持股數量1.24億股，以今年二季度末收盤價計算，合計持股市值38.39億元。其中，17只概念股今年二季度獲QFII新進增持，包括大華股份、精鍛科技、海目星、蠡湖股份、億利達等在內的13只概念股期間被QFII新進持有，QFII繼續對宏發股份、中材科技、長虹華意、深南電路等4只概念股進行加倉。

    在新能源汽車板塊的投資機會方面，止于至善投資總經理何理對記者表示，在政策推動和技術進步下，我國整車企業在新能源汽車領域具備了國際競爭力，我們看好自主品牌崛起，相關企業盈利能力有望迎來進一步釋放，建議關注中報業績超預期的品種。

    排排網旗下融智投資基金經理助理劉寸心認為，新能源汽車再獲重大政策利好，免征新能源汽車購置稅政策再延期。有助于新能源汽車延續高增長勢頭。在政策大力支持下，下半年新能源汽車依然維持較高的景氣度。建議持續關注新能源汽車中下游以及各類受新能源產業鏈利好的龍頭企業，關注整車中插電混動以及智能化方向的優質企業。

    陳靂表示，從估值角度來看，當前新能源汽車板塊估值有所回落，后續在下游需求爆發拉動下，供應鏈相關環節的優質企業業績增速及確定性很高，未來仍有進一步上升的空間，繼續看好具備全球競爭力的新能源汽車供應鏈優質企業。

    表：今年二季度獲QFII重倉的新能源汽車概念股

制表：任世碧

（編輯 喬川川 策劃 張穎）